Theo thông tin cập nhật, tính tới thời điểm hiện tại có hơn 4,200 công ty và 55.000 công ty liên kết theo quy định của NFA về các tiêu chuẩn và ứng xử nghề nghiệp. Vậy giấy phép NFA là gì? Loại giấy phép này ra đời nhằm mục đích gì? Sàn giao dịch ngoại hối có thực sự cần đăng ký cấp phép NFA không? Một số thông tin xoay quanh giấy cấp phép ngoại hối NFA sẽ được giải đáp ngay trong bài viết dưới đây!
Giấy phép NFA là gì?
NFA (National Futures Association) là một tổ chức tự quản đối thuộc thuộc Mỹ, chịu trách nhiệm quản lý ngành công nghiệp tương lai tại Hoa kỳ, hoạt động trong lĩnh vực công nghiệp, bán lẻ thu đổi ngoại tệ, dẫn xuất các cổ phiếu OTC chưa niêm yết hay trao đổi các giao dịch có kỳ hạn.
NFA không phải một hiệp hội thương mại, không điều hành bất kỳ thị trường nào. Có trụ sở chính ở Chicago, văn phòng ở NewYork, NFA là một công ty quản lý độ lập, phi lợi nhuận, cung cấp một loạt các chương trình và dịch vụ quản lý để đảm bảo bảo vệ cho những người tham gia thị trường các thành viên liên quan.
Theo đó, giấy cấp phép NFA là văn bản pháp lý đại diện cho Hiệp hội Tương lai Quốc gia Hoa Kỳ. Giấy phép NFA có chức năng ngăn chặn các gian lận, lạm dụng, giải quyết tranh chấp và hòa giải. Đồng thời, loại giấy phép này cũng chịu trách nhiệm soạn thảo các quy định khuôn khổ cho thành viên tham gia.
Các nhiệm vụ và chức năng NFA có quyền kỷ luật bất cứ thành viên nào không tuân theo các quy tắc theo hình thức xử phạt bằng tiền. CFTC có thể áp dụng các hình phạt nghiêm khắc hơn với điều kiện phải được Hội đồng điều trần của FTA khuyến nghị và Uỷ ban Khiếu nại NFA chấp thuận.
CFTA và NFA là hai cơ quan quản lý của Hoa Kỳ, họ kết hợp chặt chẽ với nhau để đảm bảo thị trường giao dịch luôn minh bạch, không bị lạm dụng, đảm bảo thị trường ngoại hối Hoa Kỳ trở thành thị trường có tính cạnh tranh cao, quy định và giám sát chặt chẽ để đảm bảo an toàn cho các trader trong quá trình giao dịch.
Mục đích của giấy phép NFA
Giấy phép NFA ra đời nhằm mục đích:
- Thể hiện quyền quản lý toàn ngành công nghiệp phái sinh của Hoa Kỳ.
- Quản lý tốt hàng ngày, đảm bảo tính vẹn toàn của thị trường phái sinh.
- Bảo vệ các nhà đầu tư trên thị trường Forex.
- Đảm bảo trách nhiệm pháp lý với các sàn Forex được cấp phép.
Điều kiện để một sàn môi giới được cấp giấy phép NFA
Để được cấp giấy phép NFA, sàn môi giới cần đảm bảo đạt đủ các điều kiện sau:
- Đảm bảo tất cả mọi người tiến hành kinh doanh với nhà đầu tư diễn ra trên sàn giao dịch ngoại hối Mỹ.
- Sàn Forex phải có những người tham gia kinh doanh lớn.
- Sàn môi giới phải có vốn lưu động trên 20 triệu đô lạ, tạo điều kiện cho các broker có khả năng tự xử lý các giai đoạn biến động cao hay tần suất mua lại (rút tiền nhiều lần).
- Sàn môi giới phải tuân thủ nhiều quy tắc, duy trì các tiêu chuẩn cao để được kinh doanh tại thị trường Hoa Kỳ - thị trường tài chính có tính cạnh tranh cao.
- Sàn môi giới phải chứng minh được sự ổn định về tài chính.
- Broker phải cung cấp được các thông tin đầy đủ về ban lãnh đạo, đội ngũ phát triển dự án, kế toán, kiểm toán và hoạt động kinh doanh,
- Đảm bảo tuân thủ những quy định hoạt động của thị trường ngoại hối bán lẻ.
Giấy phép NFA quản lý hoạt động các sàn môi giới như thế nào?
Hoạt động quản lý của sàn Forex được NFA triển khai cực kỳ thông minh qua chính sách xây dựng các uỷ ban phân phối. Các uỷ ban này sẽ có nhiệm vụ chỉ dẫn về việc xây dựng các quy tắc, các sáng kiến kinh doanh của sàn Forex:
- Tổ chức các hoạt động kiểm toán định kỳ qua văn bản báo cáo tài chính.
- Giám sát nghiêm ngặt các hành vi kinh doanh của sàn.
- Thực hiện cổ vũ, tuyên dương khi sàn Forex có dấu hiệu phát triển hàng năm.
- Góp ý, đề xuất trong các hoạt động môi giới, giao dịch của sàn.
Giấy cấp phép NFA thể hiện quyền thực hiện quản lý, kiểm soát các hành động kỷ luật đối với bất kỳ sàn môi giới nào có dấu hiệu vi phạm các quy tắc. Chế tài quản lý của NFA vô cùng nghiêm minh, chì cần dấu hiệu sàn Forex thành viên hoặc đối tác cộng sự có bất kỳ hành vi tiêu cực nào khiến khách hàng phàn nàn, ảnh hưởng đến mức độ rủi ro của nhà đầu tư hay gây ảnh hưởng đến thị trường, hành động xử phạt sẽ được thực hiện ngay lập tức.
Tuỳ vào hành vi thực tế và mức độ nghiêm trọng của sự việc, cơ quan pháp lý NFA sẽ đưa ra hình phạt phù hợp nhất.
Bất kể sàn Forex nào đã được cấp phép NFA hay các đối tác cộng sự đều phải tuân thủ quy chuẩn quản lý với các điều khoản liên quan đến những khía cạnh:
- Tuân thủ quy tắc.
- Xử lý rủi ro.
- Thực hiện đền bù.
- Tài chính.
- Hình thức xử phạt.
- Tước giấy phép.
Tại sao sàn môi giới sở hữu giấy phép NFA lại uy tín?
Nếu một sàn môi giới được cấp giấy phép của NFA, điểm uy tín của brokers sẽ được gia tăng trên đánh giá chuyên môn vì những lý do sau:
- Giấy phép của NFA thể hiện tình hình tài chính của sàn môi giới, tài chính ổn định mới được cấp phép.
- Sàn có khả năng thực dụng cao.
- Được cung cấp cách phân xử và giải quyết tranh chấp nghiêm ngặt.
- Sàn Forex phải đạt ứng rất nhiều điều kiện ràng buộc pháp lý cao cùng sự giám sát tài chính chặt chẽ trong quá trình hoạt động.
- Sàn Forex được bảo đảm về mặt hành chính quy chuẩn trong các giao dịch đầu tư.
- Hoạt động tài chính của các broker được NFA quản lý đều minh bạch, trung thực.
- Các nhà môi giới được cấp phép NFA luôn được kiểm toán đều đặn hàng năm đầy đủ, các sàn đều phải báo cáo số dư tài khoản định kỳ mỗi cuối tuần giao dịch.
- Các nhà môi giới được quản lý phải đáp ứng đầy đủ các tiêu chuẩn nghiêm ngặt, tuân thủ quy trình, giữ an toàn cho các tài sản của nhà đầu tư, bao gồm: tự cấp vốn, tách biệt quỹ tài khoản tiền gửi của khách hàng và quỹ của sàn, ngăn cấm tuyệt đối hành vi sử dụng tiền gửi của trader cho mục đích thương mại, chuyển tất cả vị trí của khách hàng sang thị trường liên ngân hàng.
- Các nhân viên của sàn Forex được NFA cấp phép đều phải được chọn lọc kỹ lưỡng, được cấp phép và đào tạo đặc biệt.
Đặc biệt, NFA áp đặt các quy chuẩn vô cùng nghiêm ngặt đối với các thành viên, tất cả đều được thiết kế để đảm bảo đáp ứng tốt nhất quyền lợi của nhà đầu tư:
- Áp dụng không phòng hộ, không cho phép phòng ngừa rủi ro.
- Phải sử dụng quy tắc FIFO (Nhập trước, xuất trước), tức là nếu một nhà giao dịch mở nhiều vị thế trên một cặp tiền tệ thì vị thế đầu tiên luôn phải đóng trước khi đóng vị thế tiếp theo.
- Đòn bẩy hạn chế áp dụng theo đạo luật Dodd-Frank ban hành năm 2010 thông qua một số giới hạn với đòn bẩy. Cụ thể, tỷ lệ tối đa cho Forex là 1:50 và 1:20 cho các hợp đồng quyền chọn.
- Quy tắc về thẻ tín dụng - Thẻ tín dụng không được phép sử dụng để tài trợ cho các khoản ngoại hối.
- Hạn chế của OFAC - Văn phòng Kiểm soát và Tài sản Nước ngoài đem đến các hạn chế với khách hàng mà Nhà môi giới Ngoại hối Hoa Kỳ có thể chấp nhận.
Một số nhược điểm của các sàn môi giới sở hữu giấy phép NFA
Tuy nhiên, việc sở hữu giấy phép NFA cũng tồn tại một số điểm hạn chế sau:
- Giấy phép của NFA chỉ xác định phạm vi quản lý nằm trong khu vực Bắc Mỹ.
- Nhiều nhà môi giới không xin giấy cấp phép NFA vì cho rằng rất tốn kém. Cụ thể, để được NFA chấp thuận tiếp nhận hồ sơ, nhà môi giới phải đăng ký với Cơ quan quản lý ở Hoa Kỳ.
- Bị cản trở quyền tự do nếu nhà đầu tư bị áp đặt các hạn chế giao dịch nghiêm ngặt. Mặc dù điều này được tạo ra để bảo vệ lợi ích của người tiêu dùng nhưng nhiều người cho rằng hành động này chính là sự áp đặt quyền cá nhân.
Cách kiểm tra sàn môi giới có giấy phép NFA hay không?
Để kiểm tra liệu một sàn Forex cụ thể có được cấp phép NFA hay không, nhà đầu tư chỉ cần thao tác vài bước cơ bản theo quy trình sau:
- Bước 1: Truy cập vào trang web chính thức của NFA: https://www.nfa.futures.org/
- Bước 2: Tại giao diện màn hình chính, điền tên công ty, tên nhóm hoặc số ID NFA của nhà môi giới vào thanh công cụ để tiến hành tra cứu.
- Bước 3: Nhận kết quả từ trang web, nếu nhà môi giới được NFA quản lý, số ID của broker đó sẽ được liệt kê trên website chính thức sau tra cứu.
Tổng hợp các sàn Forex sở hữu giấy phép NFA uy tín nhất
Trên thị trường Forex toàn thế giới, hiện nay chỉ có một số sàn môi giới sau đạt mọi quy chuẩn và được National Futures Association cấp phép giấy NFA, đảm bảo độ uy tín trong hoạt động giao dịch, đầu tư ngoại hối.
Sàn OANDA
- Trụ sở chính tại Úc
- Năm thành lập: năm 1996
- Mức ký quỹ tối thiểu: $50,000
- Mức đòn bẩy: 1:100
- Nền tảng giao dịch: MT4
- Giấy phép NFA số: 0325821.
Sàn AMP Global
- Trụ sở chính tại cộng hoà Síp
- Năm thành lập: N/A
- Mức ký quỹ tối thiểu: N/A
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: MT5
- Giấy phép NFA số: 0412490
Sàn ATC Brokers
- Trụ sở chính tại Anh
- Năm thành lập: năm 2005
- Mức ký quỹ tối thiểu: $3000
- Mức đòn bẩy: 1:200
- Nền tảng giao dịch: MT4, MT5
- Giấy phép NFA số: 0358522
Sàn BHH
- Trụ sở chính tại Hong Kong
- Năm thành lập: năm 2000
- Mức ký quỹ tối thiểu: N/A
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: Không hỗ trợ hai nền tảng MT4, MT5
- Giấy phép NFA số: 0338045
Sàn ED&F Man
- Trụ sở chính tại Hong Kong
- Năm thành lập: năm 1783
- Mức ký quỹ tối thiểu: N/A
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: N/A
- Giấy phép NFA số: 0513515.
Sàn Forex.com
- Trụ sở chính tại Úc
- Năm thành lập: năm 1999
- Mức ký quỹ tối thiểu: $250
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: MT4
- Giấy phép NFA số: 0339826
Sàn BDSwiss
- Trụ sở chính tại Thuỵ Sĩ
- Năm thành lập: 2002
- Mức ký quỹ tối thiểu: $100
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: MT4, MT5
- Giấy phép NFA số: 0488419
Sàn Interactive Brokers
- Trụ sở chính tại Úc
- Năm thành lập: năm 1980
- Mức ký quỹ tối thiểu: N/A
- Mức đòn bẩy: N/A
- Nền tảng giao dịch: Trader Workstation
- Giấy phép NFA số: 0258600
Sàn Just2Trade
- Trụ sở chính tại cộng hoà Síp
- Năm thành lập: năm 2015
- Mức ký quỹ tối thiểu: $100
- Mức đòn bẩy: 1:500
- Nền tảng giao dịch: MT4, MT5
- Giấy phép NFA số: 0430385
FAQ
Sàn Forex sở hữu giấy phép NFA có uy tín không?
Về cơ bản, để được cấp phép NFA, các sàn giao dịch phải đáp ứng rất nhiều điều kiện phức tạp, quy trình kiểm tra nghiêm ngặt, vì thế, sàn Forex sở hữu giấy phép NFA có thể thể chứng minh được tính uy tín và độ tin cậy an toàn.
NFA là gì?
NFA là viết tắt của National Futures Association - Hiệp hội Hợp đồng tương lai Quốc Gia.
Đối tượng nào nên đăng ký NFA?
- Cố vấn giao dịch, môi giới hàng hoá.
- Thương nhân nhận hoa hồng hợp đồng kỳ hạn.
- Introducing Broker (IB)
- Nhà điều hành các nhóm hàng hoá.
Trên đây, bài viết đã tổng hợp chi tiết những thông tin liên quan đến giấy phép NFA: định nghĩa, mục đích ra đời, điều kiện để một sàn Forex được cấp phép hay cách quản lý của loại giấy phép này đối với nhà đầu tư. Đồng thời, bài viết cũng đã giải đáp các thắc mắc liên quan đến lợi ích, nhược điểm của NFA với nhà môi giới, đưa ra cách kiểm tra giấy phép NFA nhanh chóng và hiệu quả. Hy vọng những thông tin trên sẽ giúp trader hiểu rõ hơn về loại giấy phép này, từ đó lựa chọn được sàn Forex minh bạch, uy tín.
